miércoles, 31 de marzo de 2010

El Regreso

He estado 20 días sin hacer trading, aunque no he descansado en este tiempo, pues me he dedicado a hacer mucho "backtesting" (repasar gráficos históricos con nuevos parámetros). He procurado no caer en la sobre optimización (quedarme con los parámetros que den un mejor resultado en puntos en un tramo de tiempo dado) sino buscar la consistencia.
También he estado bastante ocupado en otros quehaceres a los que he dedicado mucho tiempo y energía. Y para el trading hay que estar dedicado en cuerpo y alma.
No quería acabar el mes sin probar la adrenalina otra vez. Me metí ayer a última hora, pasadas las nueve, y como no me dió opción a ninguna operación, ya no lo publiqué.
Hoy he vuelto. No es mi horario favorito, pero la jornada me ha sido favorable. Ahí van mis dos trades:
1 - 15,45 h.  57,75 corto  56,75 cierre  +1,00 punto
2 - 16,21 h.  59,25 largo  62,00 cierre  +2,75 puntos

El primero ha sido un "toma y daca" con mucha volatilidad (vamos, de los que no me gustan nada). Podía haber ganado el doble o algo más si hubiese aguantado, o cerrado antes. Pero está bien. La entrada muy bien marcada por el indicador Konkorde, aunque bastante arriesgada si tenemos en cuenta el velón previo.
La segunda entrada ha venido marcada igualmente por Konkorde y, al agual que la anterior, por la rotura de la línea de apertura de la sesión. También, con más temple, podría haber sacado el doble, pero 2,75 es una buena puntuación. Y estamos a final de mes. No vayamos a acabar en rojo.
Sobre la "linea de apertura de sesión"  es la línea horizontal que yo trazo a partir del precio de apertura del mercado en USA. He comprobado que actúa a modo de soporte y/o resistencia importante, y la tengo en cuenta.
Sobre el RMO, decir que lo he pasado al departamento de archivo. Para estos futuros, no va bien.
Si estoy trabajando ahora con un MACD, aunque no lo incluyo en la imagen del gráfico, porque KONKORDE continúa teniendo preferencia, pero es bueno actuar con ambos "en línea", incluso en ocasiones el  MACD que uso (dinámico y con histograma) adelanta un poco la señal, yen todo caso la confirma.
Saludos

miércoles, 24 de marzo de 2010

Mini Reportaje sobre un Day Trader

     En primer lugar quiero pedir disculpas a todos los que no entiendan el catalán  por colgar un video en catalán. Mi intención es publicar siempre en castellano para llegar al mayor grupo de interesados posibles, pero os cuento un poco las circunstancias:
Este reportaje fue emitido ayer por TV3 y me ha parecido lo suficiente interesante, si más no anecdótico, ya que no se emiten demasiadas cosas en televisión sobre el trading.
Para mi publicar el video en mi blog es una manera de guardarlo, ya que de otra manera no me lo puedo descargar.
No tengo el conocimiento para hacer una traducción impresa sobre el video, pero si alguien está interesado en algún punto concreto del video, con mucho gusto se lo transcribire.
Simplificando contaré que se trata de un trader llamado Josef Ajram, que opera desde muy joven, y que NO luce una imagen de ejecutivo de Wall St., sino al contrario,  un vestuario informal y un cuerpo tatuado.
Su jornada laboral es de  DOS HORAS !!! y dice que se gana MUY BIEN la vida.
El reportaje no entra en profundidad sobre el trading, ni tampoco en qué mercados opera. Sólo deja constancia de que existe gente que se gana la vida en los mercados ESPECULANDO (palabra tabú según para quien), y el propio presidente de la Bolsa de Barcelona justifica esta actividad, como otra cualquiera. Me ha gustado una afirmación que hace:
"La economia está en crisis; la Bolsa no está en crisis"

jueves, 11 de marzo de 2010

Día de reflexión

Reflexión, y no me refiero al mercado, que está como siempre, más bien tirando a calmadito.
Me refiero a esa búsqueda de un sistema que contenga unas buenas probabilidades estadísticas de ser positivo. Es un tema complejo, porque sé de sobra que el éxito no radica exclusivamente en un sistema. No existe el Santo Grial en trading.
Son varios los factores que influyen en el resultado final. No hay ningún indicador mágico. Algunos son más claros que otros, o se adaptan mejor al mercado en el que operamos, o nos caen más en gracia y por eso los vemos con ojos especiales, como al hijo predilecto.
No acabo de sentirme cómodo con el RMO que estoy ensayando estos días. Hoy ha sido patético, pues en toda la tarde no ha dado NI UNA SOLA SEÑAL DE ENTRADA. En consecuencia he tenido tiempo para pensar delante de la pantalla.
Un amable seguidor de mi blog, Quique, me dejo un comentario ayer. En él me decia que las entradas por cruce que da el RMO son prácticamente idénticas a las que da el MACD. Efectivamente así es. En el gráfico he incluido el MACD para que se pueda ver. Fijarse en los cruces de la señal del MACD y en los cruces de la señal del RMO. Casi idénticos.
En teoría la ventaja del RMO sería que sólo activariamos la entrada cuando fuese a favor de la tendencia, marcada por la zona inferior de color del RMO. Pero creo que en el intradía de los E-minis esta ventaja es un factor secundario. Hoy, por ejemplo, la tendencia ha sido difícil de definir. El precio ha salido alcista, luego se ha girado y ha vuelto a apoyarse en el nivel de salida; vuelta para arriba y vuelta abajo otra vez hasta el mismo nivel, y después ya sí directo arriba para acabar la jornada.
¿Cual ha sido la tendencia del día? Ha tenido cinco tendencias, cortas relativamente en tiempo, que no han dado lugar a los recruzamientos dentro de la propia tendencia. Coinsecuencia: el RMO no ha tenido opción de dar señales válidas.
Como una opción a considerar podría estar la de fijarse en los picos de la línea azul, sobre todo cuando se forman alejados de su media roja, y entrar en "pico +2", es decir en la segunda vela después de la que marca el pico. Precisamente en el gráfico de hoy he marcado esa opción. Y además entrar sin fijarse en el indicador de tendencia, simplemente jugando a esperar un giro de mercado. Hoy hubiese dado resultado...desde luego mas que estar sentado sin hacer nada.
En honor a Quique en la parte baja del gráfico he incluido el MACD, que habría dado 4 entradas (también sin fijarse en tendencia) y que se corresponden con los cuatro cruces que ha tenido RMO, pero que no he activado porque no estaban a favor de su tendencia.
Se me presentan varias líneas de trabajo. Una es continuar probando con este indicador (RMO) pero buscando los giros de mercado. Otra es decantarme por el MACD y olvidarme de prestar atención a las tendencias en el intradía. Y otra es volver a mi querido Konkorde, que me sigue pareciendo el más robusto de todos estos indicadores.
Es sólo una parte del problema, como ya he comentado al principio, y puede que ni siquiera la más importante.
Creo que me estoy distrayendo, y que la semana que viene volveré a mi sistema habitual.
Los cambios van bien porque aportan visiones nuevas, pero hay que volver a lo que nos hace sentir más cómodos.
Por cierto, tanto hablar de sistemas y tal y tal; y hoy he hecho dos operaciones: una a media tarde, para hacer una prueba en un giro. Me ha dado sólo +0,25. Y la otra ya al final, a las 21,48, entrando a 20,00 y cerrando a 22,75, con una ganancia de +2,75. Y sin sistema. Aprovechando el tirón final alcista del mercado. Pura intuición. Algo que no hay que hacer, ya lo sé, y que no recomiendo NUNCA.
No voy a incluir estas operaciones en mi estadística mensual, pese a ser positivas, porque al ser aleatorias, tenderían a desvirtuar los resultados.
Saludos

miércoles, 10 de marzo de 2010

RMO. Muy aburrido.

 Esta semana, y aún me estoy preguntando el por qué, he aparcado mi sistema habitual, y he querido probar el oscilador de Rahul Mohindar (RMO)
Testado en diferido me había dado unos resultados bastante esperanzadores. Pero en real la cosa ya degenera. Es verdad que todo sistema hemos de probarlo en real para saber sus verdaderas posibilidades.
De todas maneras es pronto para sacar conclusiones. Los períodos de "drawn" se dan hasta en las mejores familias... 
Aunque no he publicado los gráficos, también he operado con el sistema RMO el lunes y el martes, con los siguientes resultados generales:
LUNES:     -2,50 puntos
MARTES: +0,75 puntos
HOY:        +1,50 puntos
O sea que tampoco es para rasgarse las vestiduras. Total voy con un rídiculo -0,25 en negativo.
No se puede hablar de drawn.
El sistema, eso sí, es bastante aburrido, por lo menos en gráfico de 3 minutos.
4 entradas el lunes; 3 ayer, y 2 hoy.
Y eso contabilizando casi 6 horas de trabajo.
Quizas lo pordríamos animar, bajando la compresión.
A la par, aunque no opero para confundirme, voy siguiendo mi sistema normal, y que va dando mejores resultados.
Bueno, me pareció interesante y lo quería probar.
Quizas le de un par de días más.

martes, 9 de marzo de 2010

Decálogo para el EXITO, de Donald Trump

http://www.youtube.com/watch?v=aKQX9ugkhl4



Puede que el personaje nos caiga simpático o no.
Pero independientemente de ello, hay que reconocer que algunas de las cosas que dice deben guiar a los que queremos conseguir metas en la vida, sea en la ocupación que sea.
Vale la pena repasar las 10 propuestas de Trump para lograr el éxito.
Disfrutad... y reflexionad.

viernes, 5 de marzo de 2010

Eterno Dilema: ¿por objetivos o por tiempo?

 
Tengo un dilema aún no resuelto. ¿trabajar por objetivos o por tiempo?
No es banal, porque el resultado monetario y también el nivel de independencia en tiempo y calidad de vida dependen de esta decisión.
¿Nos fijamos un horario de trabajo, por ejemplo de 15,30 a 20,30? Independientemenet de como vaya nuestra cuenta de resultados, teniendo presente que un horario fijo implica entrar en todas las señales del sistema.
¿O bien nos planteamos un objetivo de beneficios? Hoy, por ejemplo, primera operación +3,25 puntos, ¿estamos satisfechos? ¿Sí? Pues fuera. Poco más de media horita de trabajo y a disfrutar de otra cosa, que la vida tiene muchos y variados placeres.
Como digo, no lo tengo resuelto. Pero mientras, y ya que hoy era viernes, he tomado la decisión de que ya estaba bien y que no pensaba arriesgar más.
Tengo definido el objetivo de salida por pérdidas, que es o bien  que hayan saltado TRES STOPS seguidos o bien haya llegado al porcentage máximo de pérdidas que tengo fijado en un 3% de mi capital destinado a trading. Eso ya es norma innegociable y de obligado cumplimiento. 
Lo que ya no tengo claro es en objetivo de ganancia o permanencia.
En principio soy partidario de fijar un horario, no muy extenso, pongamos entre 3 ó 4 horas y cumplirlo, pero me doy cuenta que muchos sistemas, si queremos que sean rentables, tenemos que tenerlos en seguimiento durante buena parte de la jornada, casi toda más bien. Es un mal menor si queremos vivir de esto.

El día ha sido alcista desde un principio. ¿La excusa? Un buen dato de empleo en USA. Pero más allá del dato en sí se notaba la presión alcista; había ganas de subida en los mercados, los toros empujaban. Los Hedge hacía días que se estaban posicionando largos y hoy las principales resistencias han cedido.

De la única operación de hoy, los datos son:
15,55 h  Largo 76,75  Cierre 80,00   +3,25 puntos
La señal la ha dado Konkorde dos velas antes, pero no me gustaba porque los "tibus" (histograma azul = manos fuertes) estaban decreciendo y eso es una divergencia peligrosa, y más en un momento tan volátil como a primera hora de la sesión.
He esperado 2 velas para entrar y además no lo he hecho en el inicio como es la norma, sino cuando he visto que el precio seguia subiendo, pero ahora ya apoyado por una fuerte entrada de "tibus". Me ha hecho sufrir un poco durante 9 minutos (3 velas), pero al final ha pegado el tirón en la dirección buena. ("buena" para mi, claro, porque habrá pillado a un buen montón de "anti tendenciales", ya que se ha producido un retesteo de libro, que invitaba a ponerse corto)
El lunes será otro día en esta batalla sin fin...



jueves, 4 de marzo de 2010

Otro día de toma y daca

 
Estas son las 4 operaciones, realizadas entre las 15,30 y 17,00 
1ª 15,54 h  Largo 56,50  Stop Profit     +0,25 puntos
2ª 16,09 h  Corto 52,75  Cierre 51,25  +1,50 puntos
3ª 16,48 h  Largo 50,00  Stop 47,75     -2,25 puntos
4º 16,57 h  Largo 50,75  Cierre 53,25  +2,50 puntos
Resutado neto : +2,00 puntos
Ha sido otro inicio de sesión que me ha resultado muy complicado. El precio ha salido con una "no name" bajista-alcista. Ha subido hasta las noticias de las 4 y luego se ve que no le han gustado y se ha desplomado en un par de impulsos.
Al final del primer impulso ha parecido que marcaba una VVEM (vela vuelta extremo de mercado) pero ha vuelto a caer en otro impulso hasta que en 44,50 si que ha desnudado la VVEM buena. Se ha girado y el precio, renqueante, ha recuperado los niveles de salida, en el entorno de los 1853,00.
Allí se ha quedado buena parte de la tarde, en un lateral desesperante, en el que no funcionaba ni el gráfico de ticks.
Y allí lo he dejado, porque además tenía que marcharme.
Ahora, al repasar la jornada, he visto que sobre las 19 h. se ha animado algo, y al menos ha dado movimiento en un rango de 10 puntos, bastante definidos.
Cada día estoy más decidido a pasar mi operatoria al horario de 19 a 21,30. Hay menos volatilidad y los movimientos parecen más predecibles, dentro que esta frase sea pura utopía en trading.
Por lo menos los indicadores configuran señales más claras. (aunque fallar, igual fallarán)

miércoles, 3 de marzo de 2010

Poca historia

 
Poca historia ha tenido la sesión de trading de esta tarde.
Sólo me ha permitido una entrada y ha sido positiva, +1,75 puntos. Incluso podía haber sacado algo más, pero no era la hora adecuada para tomárselo tranquilo, ya que la volatilidad de la primera media hora de mercado americano, te quita en un suspiro las ganancias. 
Parecia que iban a ser importantes las noticias de las 16,00 y éstas han sido positivas:
"El ISM de servicios queda en 53 desde el 50,5 anterior, y frente al 51 esperado. Muy buen dato. Servicios es el 80% de la economía.
Nuevos pedidos sube de 54,7 a 55.
Inventarios bajan de 64,5 a 60,4
Empleo sube de 44,6 a 48,6 ya casi en 50, pero sin llegar.
Muy buen dato, bueno para bolsas y malo para bonos"
(Datos recogidos de http://www.serenitymarkets.com/  )

Pero mi índice ni se ha enterado, vamos que ni se ha movido. Estaba preparado para hacer una entrada al vuelo de lo que esperaba iba a ser una buena vela de impulso, pero nada de nada. El mercado se ha quedado plano y ha esta mariposeando hasta la hora en que he tenido que dejarlo (sobre las 17,30 )
Después he visto que a partir de las 18,30 el precio se ha movido y ha habido por lo menos un par de opciones de sacarle algo.
Pero hoy tenia que asistir a una conferencia del Dr. Jose Mª Fericgla, antropólogo, y antiguo maestro en varios cursos de crecimiento personal ( http://www.etnopsico.org/ ). Versaba sobre las emociones, y esto, como trader, siempre me lleva de cabeza.

lunes, 1 de marzo de 2010

EVALUACION resultados Febrero 2010

 
Debería estar contento, pues aunque los resultados no han mejorado, por lo menos he acabado en positivo.
De los 19 días posibles de mercado he actuado en 9. Menos de la mitad, poco trabajo. Tengo que aumentar los días de trading, y también las horas, para que los resultados cobren mayor consistencia. 
Tengo que deshacerme de compromisos, o por lo menos del máximo posible, para intentar tradear, al menos el 75% de los días. Ese es un objetivo para marzo. Y no menos de 3 horas: otro objetivo.

A continuación paso el resumen pormenorizado de datos del mes:

Mercado:                         Futuros Mini Nasdaq. CME.
Contratos:                        1 por operación
Días con operatoria:         9 (47%)
Total operaciones:           26
Operaciones positivas:     21 (81%, dato bueno, pero insuficiente)
Operaciones negativas:     5   (19% )
Puntos positivos:              +26,50
Puntos negativos:             - 10,75
Media oper positiva:        +1,26 (ha empeorado, en enero fue +1,32)
Media oper negativa        - 2,15
Puntos netos:                   +15,75
US$$ brutos:                   315 $
Comisiones:                     122 $  (impresionante, un 38%, a rebajar)
US $$ netos:                    193 $
Rentabilidad neta:             +16% (más baja, pero buena)

Mis objetivos para Marzo son aumentar la media por operación positiva a+1,50; trabajar más días y más horas, y volver a una rentabilidad neta del +25%. 
Todo depende si consigo reordenar mis horarios "over trading". 
Pues esto es lo que hay, un poco agridulces, porque han sido peores que en enero, pero aún asi son buenos.