Gráfico de ticks vs gráfico de tiempo

En la tarde de ayer, día 23 de abril, se produjo un brusco movimiento del precio en los futuros del Dow Jones. Duró pocos minutos pero implicó un viaje de ida y vuelta de ¡¡¡300 puntos !!! , un verdadero sueño para cualquier trader que se dedique al scalping intradiario.

A continuación pongo los gráficos correspondientes a velas de 1 minuto, 5 minutos,  y a velas de ticks (155 ticks por vela en este caso).

Ved que estimables diferencias:

Gráfico de 1 minuto:

En el espacio de tiempo entre las 12 y las 12,30 AM , hora de Chicago, se produce un sorprendente movimiento: 2 velones que bajan 150 puntos y luego otros 3 que recuperan lo perdido.

¿Las causas? Pues no las se, no estaba en mercado, esto lo vi por la noche, al repasar la sesión. 

Pero la causa no viene al caso. La pregunta importante es ¿se puede aprovechar este movimiento para sacar beneficio?.

Sinceramente, lo veo MUY DIFICIL. Con velas de esta magnitud, y con el apalancamiento de los futuros americanos, y aún siendo el Dow de los más bajos. 

La primera vela roja me la pierdo, porque no la espero; en la segunda roja no me atrevería a entrar porque espero ya el retroceso. En las velas verdes, ni te cuento; la primera verde, imprevisible, puede ser un rebote; la segunda, ¡atentos! que igual se vuelve abajo, y... quizás... se podría uno atrever a entrar en la tercera verde... quizás.

Y si opero en base a indicadores, pues... sencillamente no sirven. Todos los indicadores recopilan información atrasada de las velas precedentes; la recalculan en base a su fórmula matemática, y ofrecen un resultado gráfico, que representa una probabilidad. Pero con este tipo de movimientos bruscos, los indicadores sencillamente se descontrolan.

Y con velas superiores a 1 minuto el efecto es peor.

Gráfico de 5 minutos

El movimiento aún es más exagerado e inasumible

Sólo cabría una opción, y es la que sigue...

Gráfico de 155 ticks

Es el mismo lapso de tiempo, pero incluye muchas más velas, con lo cual los indicadores pueden dar resultados razonables, adaptados a su programación y naturaleza.
Operar en gráficos de ticks tiene otros inconvenientes, que ya veremos en otra ocasión, como el estrés causado por la imposibilidad de saber cuando terminará una vela, ya que no se cuenta por unidades de tiempo, sino por número de transacciones. Una vela puede durar 5 segundos o 5 minutos, dependiendo de la volatilidad del mercado y del volumen de intercambio de operaciones.
Pero en este caso concreto, siendo rápido y estando atento permitiría captar un buen número de puntos, no los 300 del movimiento global, pero seguramente si alrededor de 200 (*), repartidos en 7 ú 8 operaciones.
Cada día estoy más convencido que los gráficos de ticks son los más adecuados para quitarle dinero al mercado en la rabiosa operatoria intradía, pese a sus handicaps.

(*): Para quién no lo sepa, 1 punto en el e-mini Dow Jones = 5 dólares

Plan de Pensiones Personal

No me voy a referir a los Planes de Pensiones que ofrecen las entidades financieras, porque son una pena; ofrecen unas rentabilidades  ridículas, cuando no negativas, y encima no los puedes tocar hasta la jubilación, o en algunas condiciones especiales, que mejor que no se den (paro de larga duración; enfermedad grave, etc)

Hace ya algunos años deje de hacer aportaciones a mi Plan de Pensiones oficial y lo traspasé a uno con rentabilidad garantizada -un raquítico 1%,  pero al menos no pierdo- y cuando dispongo de algún efectivo remanente lo invierto en acciones, con un horizonte a largo plazo, pero con una vigilancia activa: Ese es mi Plan Personal de Jubilación. 

Podéis pensar... pues tal como están los mercados... eso es muy arriesgado... 

Bueno, sí, la vida es riesgo. Pero es un riesgo que se puede controlar teniendo un sistema adecuado, que hoy quiero compartir con todos vosotros/as. 

Generalizando sigo los siguientes puntos.

1. Invierto en acciones españolas, preferentemente con buen dividendo y/o buenas perspectivas de  crecimiento.
2. Opero en gráficos semanales, y les hecho un vistazo cada domingo... o cuando me acuerdo, depende de como esté el mercado.
3. Utilizo una media móvil simple de 30 semanas, que en cierta manera, marca la frontera entre comprar o vender.
4. Indicador de volumen.
5. Indicador Konkorde.
6. Indicador RSC MANSFIELD, que compara cada acción con su referente, en este caso lo comparo con el IBEX35. Si mi valor se comporta mejor que el IBEX, genial; si no ¡ojo!
7. Señal de venta, cuando rompa la MM30; Konkorde esté bajista y encima vaya peor que el IBEX. En este caso puedo hacer dos cosas: vender las acciones de  ese valor y recomprarlas cuando vuelvan a dar señal de compra, o bien cubrir la posición con CFD´s cortos del mismo valor, aunque eso es más complejo y tiene mayor costo.

El sistema no es creación mía; aparece en el libro "Aleta de Tiburón", de Javier Alfayate, del que ya hice un comentario en este sitio, aunque no lo aplico con toda la extensión que Javier desarrolla en su libro. Me basta con las pautas básicas.

Paso a exponer algunos de los valores que tengo en cartera, y su situación a cierre semanal:

DIA

La subida de DIA es impecable, a pesar de la última corrección que la ha llevado a apoyarse en su directriz alcista. Está lejos de la Media Móvil de 30 semanas (MM30); más cerca de su resistencia que de su soporte y su comportamiento sigue siendo mejor que su índice (ver indicador inferior del gráfico). Tranquilidad, no hay peligro. Si rompe su resistencia en los 6 € y poco, volverá a estar en subida libre.

JAZZTEL

Aunque esta semana ha terminado en rojo, es un valor con una buena evolución. Parece que le cuesta superar la resistencia de los 6,04€, lleva semanas por esos alrededores, pero está en zona tranquila, lejos de su MM30 y en positivo con respecto al IBEX. Más tranquilidad, aunque es un valor volátil, como la mayoría del sector de las telecos.

ANTENA 3TV

Durante todo lo que llevamos de 2013 se mueve en un canal amplio entre los 4 y los 5 euros. Ahora lleva dos semanas de buenas subidas, cuando el mercado ha estado francamente mal. En este gráfico puede observarse que durante el último semestre del 2012 su comportamiento fue peor que su índice, pero ahora va bastante mejor. Sigue en cartera... y con tranquilidad.

Bueno, vamos a ver alguno que no vaya tan tranquilo...¿no? También los tengo, también...

BANCO SANTANDER

Este no está bonito, no. De hecho está con señal de venta, aunque lo mantengo en cartera.

¿Por qué? Tuvo un buen bajón hace 4 semanas, pero después le ha entrado volumen y tiende a recuperarse. Además, creo que se trata de un problema coyuntural del sector bancario europeo, por toda una serie de problemas políticos y financieros de la zona euro. Creo que Santander es de lo más saneado de la banca mundial. Además, y no es poca cosa, su dividendo para 2013 se sitúa sobre el 11%, el más alto del IBEX y también del EuroStoxx50, y eso compensa en parte sus caídas. 

Para terminar os quiero poner el gráfico del IBEX:

En el indicador RSC MANSFIELD, está comparado con el Mini SP 500, por tener alguna referencia importante y significativa

En "semanal" no pinta nada bien. Está próxima a una zona de soportes claros, que si los pierde la caída puede ser contundente. También dibuja un triángulo descendente nada tranquilizador. De todas maneras siempre opino que el IBEX no tiene vida propia, o no tiene mucha, y que ara lo que hagan los índices europeos, y estos seguirán a los del otro lado de atlántico. Siempre puede haber excepciones, claro...

Y como últimamente me atraen mucho las velas Heikin Ashi, y ahora si, terminando ya, os dejo el mismo gráfico anterior con esta graficación diferente, fruto de una forma de manejar los datos distinta.

Buen Finde!!!

Feliz Navidad 2012

Los mayas no acertaron.
Ya paso el 21 de Diciembre y el mundo no se ha destruido.

Buen ejemplo de que las previsiones no acostumbran a concretarse, ni las de Nostradamus, ni las del calendario Maya, ni las de los analistas bursátiles. 

El futuro siempre está por escribir; cada día es una página en blanco.

En el Trading, como en la Vida, nadie sabe nada, y el más preparado es aquel que "sabe que no sabe", porque no será víctima de sus propias creencias.

Tanto si el año en los Mercados nos ha ido bien, mal o regular, ahora es Navidad.

Navidad es otro nivel, otra vivencia. 

Vivelo, sé feliz y cree en tí.

Y como estamos de Fiesta, un poco de alegría, con el vídeo clip del año...

FELIZ NAVIDAD

Ya tengo un Supermercado

He incorporado un nuevo valor a mi cartera a medio/largo plazo (pensada como Plan de Pensiones). Precio de adquisición: 4,861 €.

Este es su gráfico en velas diarias:

La tendencia alcista es impecable y está en lo que técnicamente se llama "subida libre", es decir no tiene ningún nivel, por arriba, que le vaya a representar una resistencia. Claro, eso no quiere decir que vaya a subir "ad infinitum", de hecho, hoy mismo que lo he comprado puede iniciar su giro a la baja, la Bolsa es así.

Para las aperturas y cierres en mi particular Plan de Pensiones, me baso en gráficos semanales. Y este es el  semanal de DIA:

Igual de bonito.
 A destacar el indicador inferior del gráfico, un RSC Mansfield, que lo que hace es comparar el comportamiento de un valor con su índice de referencia, en este caso el IBEX 35. Si está por encima de "0" quiere decir que su comportamiento es mejor, y sólo en este caso se debe adquirir.

Obviamente para cerrar la posición, su comportamiento debería ser peor que el del IBEX, amén de otros parámetros, como haber vulnerado su media móvil de 30 semanas.

Velas HEIKIN - ASHI

Gráfico del DAX, del día de hoy, en 3 min, desde apertura hasta  las 16 horas

Las velas Heikin - Ashi son una variante de las velas japonesas tradicionales,  hoy en día usadas de forma generalizada. Cada vela Heikin no refleja "exactamente" el nivel del precio en ese momento, porque se calcula y se traza usando información de la vela precedente.
Las velas Heikin están íntimamente relacionadas las unas con las otras y se calculan de la siguiente manera:

1. Precio de Cierre: El precio de cierre en una vela Heikin-Ashi es el promedio de los precios de apertura, cierre, máximo y mínimo de la vela anterior.
2. Precio de Apertura: El precio de apertura es el promedio del precio de apertura y cierre de la vela anterior.
3. Precio Máximo: El precio máximo en una vela Heikin-Ashi se elige de entre los precios máximo, apertura y cierre, el que tenga el valor más alto
4. Precio Mínimo: El precio mínimo en una vela Heikin-Ashi se elige de entre los precios máximo, apertura y cierre, el que tenga el valor más bajo.

¿Y todo esto tiene alguna utilidad para el trader?

Vamos a ver el mismo gráfico en velas tradicionales:

Comparemos un tramo con más detalle

¿Qué notáis? En principio más armonía, ¿no?

Las velas Heikin siguen las microtendencia o grandes tendencias de los gráficos, pero lo hacen con más armonía. Nos ahorramos sobresaltos.

El gráfico con velas Heikin es algo más lento, pero lo compensa dando menos entradas falsas, y nos impiden tradear en contra del mercado.

Personalmente, desde que las conocí, a principios del pasado verano, tuve un flechazo con ellas, y ahora acompañan a todos mis gráficos operativos. No llego al extremo de usarlas en exclusiva para operar, pero siempre están ahí.

Por ejemplo, fijaos, cambio de color es una excelente señal de cierre.

Cuando son muy pequeñas, sin apenas cuerpo, no hay que operar.

Cuando el mercado es alcista, las velas Heikin-Ashi tienen grandes cuerpos y larga sombra superior, pero ninguna sombra inferior.

Al revés, cuando el mercado es bajista, los cuerpos también son grandes, pero no tienen sombra superior y si sombras inferiores largas.

Y para concluir os dejo una sugerencia para las aperturas.

Usando unas bandas sobre el precio ( las Bollinger o las Keltner valen), se entra cuando la vela anterior cierra más allá de su banda. La salida de la operación se ejecuta cuando se produce un cambio de color en las Heiken. Aquí, por ejemplo, entre las 3 y las 5 de la tarde, se efectúan 4 operaciones con un beneficio de 34 puntos.

Por último señalar que podemos encontrar las Heiken-Ashi en la mayoría de los programas de graficación, incluso en las plataformas que facilitan los brokers de CFD´s, que a veces son algo escasas.

Y una información que os puede ser interesante. Un índice como el DAX lo podemos operar desde dos instrumentos diferentes. CFD´s sobre contado, siendo el valor de cada punto el que elijamos a partir de 1 euro y directamente desde los futuros, en cuyo caso cada punto son... Wuauuu.... 25 euros!!!, pero eso ya son emociones fuertes...

Saludos a tod@s, y espero no tardar tanto en volver a postear ( he visto que no publicaba nada desde Julio, pero es que he estado muy ocupado)

Mario Draghi ¡ Te Quiero!!!!

La que ha liado, ¡Por fin!, Super Mario.
Las Bolsas se han vuelto locas.
¿Qué ha dicho? 
Pues, más o menos, "que la eurozona es mucho más fuerte de lo que la gente se cree..." y que "dentro de su mandato está dispuesto a hacer lo que sea necesario para salvar al euro". Los Mercados lo han entendido inmediatamente, como que el BCE va a ponerse a comprar bonos de deuda periférica como locos, o cualquier otro mecanismo que se les ocurra, para que la moneda común europea no se vaya al garete.
La respuesta ha sido espectacular.
Estaba yo con el gráfico del mini Dow Jones, pasando el rato, intentando arañar algún puntito, para olvidar el cabreo que había pillado a primera hora, con la noticia de que Telefónica nos dejaba sin dividendo. 
Claro, yo tengo Telefónica, como inversión a largo plazo; y lo tengo por su dividendo, hasta ahora excepcional. Y van, y lo dejan a cero. ¡Pues que bien!


Esta es la entrada:

Y este el desarrollo:

Hasta el cierre es de manual: Por un lado la vulneración de la directriz alcista y por otro, Konkorde, rompiendo con su media a la baja.
Y mientras el IBEX35 todo en verde, incluso Telefónica, que ha llegado a perder un 10% en el gap de apertura.
Ahora, son las 2 de la tarde, nuestro selectivo se anota un 3,44% ( y subiendo). Santander, un +6,23%. 
La prima de riesgo baja a 573 puntos básicos, un 6,63%.
La duda que me queda es como va a ser la apertura en Wall Street. ¿Lo habrán descontado ya? o ¿Tendremos otro subidón? Creo que voy a apostar por esto último, pero en vez de operar con futuros, quizás fuese conveniente hacerlo directamente sobre el índice y con CFD´s.


En este momento, España esta un poquito más lejos del rescate. Veremos lo que nos dura.


Saludos

Fe y Compromiso

Hoy quiero comentar un poco de pasada la sesión de ayer en los futuros americanos (e-mini Dow Jones), por una situación de mercado que se puede extrapolar a cualquier activo (acciones, materias primas, divisas...)
Las dos palabras que dan título al post: Fe y Compromiso, aunque suenen a religión, no tienen nada que ver con ella.
Yo las aplico a mi vida; y al trading como parte de mi vida.
En la Vida personal, si no queremos ir dando tumbos, deberíamos tener una dirección, un objetivo, porque si no sabemos lo que queremos difícilmente lo alcanzaremos. Y deberíamos tener un método, una guía de viaje, en forma de valores.
Una vez definido, objetivo, método y valores sobre los que me voy a sustentar debo creer que mi Plan es bueno (porque si no lo fuese , no lo aplicaría). Aunque la Vida me dé reveses, yo debo creer en mí y en mi Plan o Sistema de Vida.
Y ahí aparecen la Fe y el Compromiso. Porque para no desfallecer necesito Fe.
Fe en que lo voy a lograr.
Fe en que si sigo mi Camino marcado, voy a llegar a la meta, a mi meta, que es diferente para cada Ser Humano.
Y la Fe no se sostiene sin Compromiso.
Porque la Fe me alienta, pero es el Compromiso, conmigo mismo, con mi familia, con mi comunidad, con quien sea o lo que sea, el que me hace aguantar, el que me sostiene en los malos momentos, el que me da la fuerza para mantener la Fe.
En el Trading, necesitamos un Plan de Trading, que incluye un sistema de especulación, con sus técnicas de entradas y salidas, pero que también es mucho más que eso. Es un compendio de nuestra filosofía inversora.
Cuando lo tengamos y lo hayamos testeado en gráficos pasados, en simulador, en real con poco dinero; es el momento, si nos ha dado buenos resultados, de confiar en él.
Y aquí aparecen la Fe, porque aunque nos falle a veces, deberemos aguantar las pérdidas.
Y el Compromiso, para no abandonar o cambiar el Plan de Trading.

Aquí la apertura de ayer en Wall Street:

Una apertura muy confusa y que me ocasiona NUEVE operaciones negativas seguidas.
Y mis valores comienzan a tambalearse.
Pues que yo recuerde NUNCA, había tenido tantas operaciones a la contra seguidas. Aparece el desaliento; las ganas de cerrar y dejarlo para otro día.
Ciertamente las pérdidas eran de poco importe, y no me saltó ningún stop, pero esto mina la moral cantidad.
Aguanté.
Fe y Compromiso. Fe en que ya llegarían las tendencias que busco en cada sesión. Pero para pillarlas mi sistema me dice que tengo que ir a por todas...
Y claro, Compromiso de cumplir el Plan. Si hay que seguir ejecutando señales, adelante...

Y llega la recompensa:

En cuatro operaciones recupero y vuelvo a las ganancias.

Y más recompensa:

Una increíble caída de 60 puntos.
Posteriormente la fiesta siguió y el índice recupero todo lo que había perdido, acabando el día en positivo.
Sólo en la última hora de mercado ( 9 a 10 de la noche en España) subió 150 puntos !!!
Mas que aprender una lección, ayer, reforcé una convicción.
Vale, fue un buen día; un día genial para trading intradiario.
Pero si no hubiese tenido Fe y Compromiso, quizás lo hubiese dejado a las 4 de la tarde, con mi contador en rojo.
Mi consejo para los que estáis en un mar de dudas... (...y yo lo he estado muchas veces... y aún ...)

Abrazos